跨國(guó)銀行破產(chǎn)

1　危機(jī)管理背景下的銀行破產(chǎn)（1）
簡(jiǎn)介（1）
最后貸款人制度（3）
存款保險(xiǎn)（14）
歐盟的存款保險(xiǎn)（17）
政府拯救方案（22）
系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的考量（24）
2　銀行破產(chǎn)的定義和銀行破產(chǎn)程序的類型（26）
簡(jiǎn)介（26）
銀行破產(chǎn)是什么？ （29）
為什么要適用特別法？ （35）
銀行破產(chǎn)法的目標(biāo)（38）
程序的類型（42）
相關(guān)機(jī)構(gòu)在銀行破產(chǎn)制度中的角色（46）
英國(guó)《2009年銀行法》與特殊處置機(jī)制（52）
結(jié)論（56）
3　早期干預(yù)（57）
簡(jiǎn)介（57）
早期干預(yù)的理論基礎(chǔ)（58）
英國(guó)的早期干預(yù)（61）
歐盟的早期干預(yù)（63）
美國(guó)的及時(shí)糾正措施（ＰＣＡ） （66）
4　程序的參與者：監(jiān)督者、監(jiān)管機(jī)構(gòu)、管理人和法院（73）
主要參與者（73）
銀行危機(jī)處置的困境（76）
方案與對(duì)策（80）
主要參與者：結(jié)論（91）
法院（92）
總體思路（93）
國(guó)內(nèi)銀行（94）
外國(guó)銀行（96）
法院：結(jié)論（105）
5　破產(chǎn)處置的成本分配：形成激勵(lì)措施并減少道德風(fēng)險(xiǎn)（106）
簡(jiǎn)介（106）
金融系統(tǒng)的基石：破產(chǎn)處置機(jī)制（107）
誰應(yīng)當(dāng)承擔(dān)損失？ （109）
損失分?jǐn)傠A梯（111）
股東與債權(quán)人的法律保護(hù)（116）
保護(hù)系統(tǒng)性功能和損失分擔(dān)（121）
跨境領(lǐng)域（126）
結(jié)論（129）
6　歐盟的發(fā)展（130）
簡(jiǎn)介（130）
信貸機(jī)構(gòu)重整和清算指令（2001／24／ＥＣ） （132）
改革的磋商和建議（155）
7　跨國(guó)銀行破產(chǎn)適用的國(guó)際法原則（160）
簡(jiǎn)介（160）
原則：普遍性原則、地域性原則和折中主義（164）
原則的實(shí)施（177）
結(jié)論（184）
8　跨國(guó)公司破產(chǎn)的協(xié)調(diào)：公司破產(chǎn)對(duì)跨國(guó)銀行破產(chǎn)的啟示（185）
背景（188）
示范法（189）
理論與政策（191）
公司集團(tuán)（192）
發(fā)展合作的關(guān)鍵因素（193）
與銀行業(yè)相關(guān)的公司經(jīng)驗(yàn)（195）
結(jié)論（203）
9　國(guó)際發(fā)展（205）
簡(jiǎn)介（205）
國(guó)際性指引：國(guó)際貨幣基金組織與巴塞爾跨國(guó)銀行破產(chǎn)處置組（209）
聯(lián)合國(guó)國(guó)際貿(mào)易法委員會(huì)的跨國(guó)破產(chǎn)示范法（216）
結(jié)論（253）
10　范圍問題：特別法在多大程度上適用系統(tǒng)重要性金融機(jī)構(gòu)？“大而不倒”的退出路徑（254）
簡(jiǎn)介（254）
“大而不倒”的可譴責(zé)性（255）
系統(tǒng)重要性金融機(jī)構(gòu)的識(shí)別（260）
處置（263）
規(guī)制與監(jiān)管（273）
系統(tǒng)重要性金融機(jī)構(gòu)的其他處置方法（275）
非銀行系統(tǒng)重要性金融機(jī)構(gòu)（277）
設(shè)定界限（278）
系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)和“大而不倒”問題（279）
結(jié)論（286）
11　終結(jié)“大而不倒”：金融集團(tuán)的替代性處置方案（288）
破產(chǎn)規(guī)則的重要性（290）
風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)（292）
終結(jié)“大而不倒”的困境：金融集團(tuán)處置規(guī)則（295）
準(zhǔn)備與協(xié)調(diào)的必要性（308）
功能延續(xù)，而非公司延續(xù)（311）
公司結(jié)構(gòu)改革（321）
政府的運(yùn)營(yíng)政策（322）
結(jié)論（323）
12　操作問題（324）
簡(jiǎn)介（324）
關(guān)于公司破產(chǎn)的籌劃（325）
資金運(yùn)行：存款與批發(fā)（329）
投資公司客戶財(cái)產(chǎn)（331）
交易對(duì)手信貸風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖（337）
交易對(duì)手信用風(fēng)險(xiǎn)：凈額結(jié)算（338）
交易對(duì)手信用風(fēng)險(xiǎn)：擔(dān)保抵押（343）
交易對(duì)手信用風(fēng)險(xiǎn)：清算與結(jié)算（349）
結(jié)論（351）
13　銀行破產(chǎn)與國(guó)家破產(chǎn)（352）
私人債務(wù)的國(guó)家責(zé)任（355）
1931年信用危機(jī)（360）
冰島銀行危機(jī)（362）
主權(quán)債務(wù)危機(jī)的處置（367）
“大而不倒”：銀行規(guī)模和國(guó)家財(cái)政（370）
為金融業(yè)的隱性擔(dān)保的財(cái)政成本（375）
14　英國(guó)銀行破產(chǎn)法（379）
監(jiān)管背景與北巖銀行的演變（381）
《銀行法》綜述（383）
ＳＲＲ的目標(biāo)及《財(cái)政部業(yè)務(wù)守則》（385）
ＳＲＲ的維穩(wěn)權(quán)力與一般條件（386）
ＳＲＲ的維穩(wěn)舉措之一：私人買家（388）
ＳＲＲ的維穩(wěn)舉措之二：橋銀行（392）
ＳＲＲ的維穩(wěn)舉措之三：臨時(shí)國(guó)有化（396）
銀行破產(chǎn)（401）
銀行管理（405）
ＳＲＲ的保障措施（409）
恢復(fù)和處置計(jì)劃（411）
結(jié)論（414）
15　美國(guó)銀行處置改革（415）
簡(jiǎn)介（415）
“儲(chǔ)蓄危機(jī)”后的美國(guó)處置改革（416）
20世紀(jì)90年代改革成果在2008年經(jīng)濟(jì)危機(jī)的表現(xiàn)（420）
系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)與審慎監(jiān)管的新視角（430）
美國(guó)的處置改革（432）
困境機(jī)構(gòu)周而復(fù)始的改革（437）
結(jié)論（440）
16　雷曼破產(chǎn)的國(guó)際教訓(xùn)：跨國(guó)的“無主之地” （442）
綜述（442）
簡(jiǎn)介（444）
監(jiān)管漏洞與早期征兆（450）
結(jié)論（464）
附錄　國(guó)際貨幣基金組織：跨國(guó)銀行的處置——加強(qiáng)協(xié)調(diào)的建議框架（465）